上银鑫达灵活配置混合 :2026第二季度报告

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报告名称

上银鑫达灵活配置混合 :2026第二季度报告
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基金份额变动

基金总份额趋势
6.20亿份
2026Q2
报告期末基金份额总额(份)
619,837,761.59
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投资目标

本基金通过灵活运用股票与债券等资产配置策略,充分挖掘和 利用各大类资产潜在的投资机会,追求基金资产长期稳定增 值。
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投资策略

本基金的投资策略包括类别资产配置策略、股票精选策略、折 价与套利策略、债券投资策略等。
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业绩比较基准

中证800指数收益率×50%+上证国债指数收益率×50%
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风险收益特征

本基金为混合型基金,其预期收益及预期风险水平高于债券型 基金与货币市场基金,低于股票型基金,属于中高风险、中高 收益的基金品种。
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基金经理简介

赵治烨| 任职时间: 2017年03月09日| 证券从业年限: 15.0年

本科,曾任职于中国银河证券。2015年5月担任上银新兴价值成长混合型证券投资基金基金经理,2017年3月担任上银鑫达灵活配置混合型证券投资基金基金经理,2020年8月担任上银内需增长股票型证券投资基金基金经理,2021年12月担任上银价值增长3个月持有期混合型证券投资基金基金经理,2023年12月担任上银丰瑞一年持有期混合型发起式证券投资基金基金经理,2024年8月担任上银数字经济混合型发起式证券投资基金基金经理,2026年1月担任上银慧达双利债券型证券投资基金基金经理,2026年4月担任上银慧铭双利180天持有期债券型发起式证券投资基金基金经理。

陈博| 任职时间: 2020年02月03日| 证券从业年限: 9.5年

硕士研究生,历任上银基金研究员、基金经理助理等职务。2020年2月担任上银鑫达灵活配置混合型证券投资基金基金经理,2020年11月担任上银未来生活灵活配置混合型证券投资基金基金经理,2021年12月担任上银慧尚6个月持有期混合型证券投资基金基金经理,2023年7月担任上银高质量优选9个月持有期混合型证券投资基金基金经理,2024年3月担任上银国企红利混合型发起式证券投资基金基金经理,2026年1月担任上银科技先锋股票型发起式证券投资基金基金经理。

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基金的投资策略与后市展望

报告期内,国内宏观稳中向好,科技领域呈现快速发展态势,人工智能在编程领域愈发成熟, 已经初步实现完成复杂工作的能力。在AI应用爆发式增长的背景下,存储芯片、PCB、功率器件、 被动元器件等领域纷纷出现部分供给不足的局面,引领科技投资进一步扩圈。另一方面,内需市场 仍然保持稳定,社零数据虽有所波动,但绝大部分传统行业在经历持续去库存后,下半年有望实现 经营拐点。报告期内,本基金坚持价值投资的导向,行业配置较为分散,不断在能力圈中挖掘更具 备性价比的投资方向,兼顾成长行业的业绩弹性以及稳定现金流类企业带来的低波回报,以求在较 低波动的同时谋求收益。 截至报告期末上银鑫达灵活配置混合A基金份额净值为1.5024元,本报告期内,该类基金份额 净值增长率为11.80%,同期业绩比较基准收益率为7.31%;截至报告期末上银鑫达灵活配置混合C 基金份额净值为1.4611元,本报告期内,该类基金份额净值增长率为11.63%,同期业绩比较基准 收益率为7.31%。
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报告期末基金资产组合情况

权益投资占比趋势
90.34%
2026Q2
资产配置
资产类别占基金总资产比例(%)
合计100.00%
权益投资90.34%
股票90.34%
银行存款和结算备付金合计7.61%
固定收益投资1.23%
债券1.23%
其他资产0.83%
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报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

第一大行业「制造业」占净值比例趋势
70.30%
2026Q2
行业分布
行业类别占基金资产净值比例(%)
合计90.61%
制造业70.30%
采矿业5.39%
信息传输、软件和信息技术服务业4.94%
金融业2.59%
科学研究和技术服务业1.49%
农、林、牧、渔业0.87%
电力、热力、燃气及水生产和供应业0.78%
交通运输、仓储和邮政业0.76%
卫生和社会工作0.66%
房地产业0.64%
批发和零售业0.56%
租赁和商务服务业0.46%
综合0.42%
文化、体育和娱乐业0.40%
水利、环境和公共设施管理业0.36%